Apa itu strategi Martingale?

Strategi Martingale berasal dari sistem perjudian di Prancis abad ke-18. Logikanya sederhana: cukup gandakan taruhan setiap kali Anda kalah, dan akhirnya, Anda akan memenangkan kembali taruhan tersebut dan mendapatkan keuntungan yang sama dengan taruhan awal Anda. Strategi ini kemudian diperkenalkan ke pasar keuangan dan secara bertahap diterapkan dalam perdagangan cryptocurrency saat ini. Meskipun Strategi Martingale penuh dengan risiko, strategi ini tetap menjadi model manajemen modal berisiko tinggi dan berpotensi tinggi bagi banyak trader algoritmik, tim kuantitatif, atau institusi. Ketika dipadukan dengan mekanisme pengendalian risiko yang tepat, strategi ini juga dapat berfungsi sebagai opsi alat dalam kondisi pasar tertentu.

Prinsip inti dari strategi Martingale

Inti dari operasi strategi Martingale adalah untuk menggandakan jumlah taruhan setelah setiap kerugian hingga keuntungan diperoleh untuk memulihkan kerugian. Berikut adalah contoh sederhana:

• Kerugian perdagangan pertama: turun $10
• Kerugian perdagangan kedua: turun $20
• Kerugian transaksi ketiga: turun $40
• Keuntungan transaksi keempat: mendapatkan kembali $80, dikurangi kerugian sebelumnya sebesar $70, keuntungan bersih sebesar $10

Ini mungkin tampak seperti keuntungan yang pasti, tetapi pada kenyataannya, itu mengandung ambang batas tekanan finansial dan psikologis yang sangat tinggi. Dalam kasus kerugian yang terus-menerus, skala peningkatan posisi dapat tumbuh secara eksponensial, dengan mudah mengarah pada panggilan margin.

Mengapa strategi Martingale sangat populer di pasar cryptocurrency?

Dibandingkan dengan keuangan tradisional, pasar kripto memiliki beberapa karakteristik yang membuat strategi Martingale lebih banyak dibahas dan diterapkan di sini:

• Sangat volatil: Umum bagi pasar cryptocurrency untuk mengalami fluktuasi harian lebih dari 10%, yang menguntungkan untuk strategi mean reversion jangka pendek.
• Perdagangan 24 jam terus-menerus: Tidak seperti pasar saham yang memiliki jam perdagangan, perdagangan cryptocurrency tidak terputus dan lebih cocok untuk penerapan otomatis.
• Alat leverage yang tersedia sangat kaya: Banyak bursa (seperti Gate dan lainnya) menawarkan leverage dari 1 hingga 100 kali, memperbesar manfaat operasional.

Risiko dan Pitfall Strategi Martingale

1. Risiko Pengurasan Dana
   Jika Anda mengalami kesalahan berturut-turut dalam arah, skala peningkatan posisi akan meningkat secara eksponensial, dan mungkin sulit untuk terus menambah posisi Anda karena kekurangan dana.
2. Sistem Leverage dan Likuidasi Platform
   Perdagangan kontrak cryptocurrency biasanya memiliki logika likuidasi, yang berarti bahwa ketika dana tidak mencukupi, sistem akan secara otomatis menutup posisi, sehingga mudah untuk dilikuidasi dalam operasi yang berurutan.
3. Fluktuasi emosi dan disiplin eksekusi
   Strategi Martin paling takut kehilangan kendali atas sifat manusia. Salah menilai arah dan keras kepala bertahan dapat menyebabkan kehilangan niat awal dari desain strategi.
4. Kekuatan merusak dari pasar angsa hitam
   Dalam situasi pasar ekstrem seperti kolapsnya LUNA atau insiden FTX, strategi Martingale apa pun bisa mengarah pada likuidasi langsung.

Bagaimana cara meningkatkan kelayakan strategi Martingale?

Meskipun strategi Martingale membawa risiko tinggi, jika seseorang ingin menggunakannya, masih ada beberapa perbaikan dan desain pengendalian risiko yang dapat mengurangi risiko:

• Tentukan mekanisme stop-loss: bahkan dengan Martingale, harus ada batas kerugian maksimum pada total dana (misalnya, berhenti pada kerugian maksimum 30%).
• Batasi jumlah lapisan tambahan: Batasi jumlah maksimum lapisan tambahan menjadi 5 untuk mencegah peningkatan modal yang berlebihan yang dapat mengakibatkan likuidasi.
• Saring menggunakan indikator teknis: misalnya, hanya aktifkan strategi Martingale ketika RSI terlalu rendah atau ketika pita Bollinger bawah muncul.
• Gunakan metode manajemen modal tersegmentasi: bagi total modal menjadi beberapa segmen, masing-masing menjalankan strategi independen secara terpisah.

Jika Anda ingin mempelajari lebih lanjut tentang konten Web3, klik untuk mendaftar:https://www.gate.com/

Ringkasan

Strategi Martingale sama sekali bukan strategi tanpa risiko; ini adalah strategi yang memerlukan tingkat manajemen modal yang tinggi dan ketahanan psikologis. Jika Anda dapat mengontrol kerugian maksimum, memahami ritme pasar, dan menetapkan parameter yang tepat, maka strategi Martingale memang memiliki ruang arbitrase. Namun, jika Anda secara membabi buta meningkatkan posisi Anda dengan pola pikir penjudi, itu juga bisa menjadi jalan pintas untuk menghabiskan dana Anda.