Согласно сообщениям, 14 июля 2025 года Федеральная резервная система, Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC) и Управление контролера валюты (OCC) выпустили совместное заявление (далее – «заявление»), в котором даются рекомендации банкам о том, как предоставлять клиентам услуги по хранению криптоактивов. Это последний шаг регуляторов эпохи Трампа в оценке того, как традиционные кредитные учреждения должны участвовать в бизнесе цифровых активов. В заявлении говорится, что банки, рассматривающие возможность предоставления услуг хранения криптоактивов, должны учитывать постоянно меняющиеся характеристики крипторынка, включая технологии, стоящие за криптоактивами, и должны внедрить такую систему управления рисками, которая сможет адекватно адаптироваться к соответствующим рискам.
Ранее в апреле регуляторы отозвали свои предыдущие рекомендации относительно рисков в криптоиндустрии, что позволило кредитным учреждениям более свободно предлагать продукты и услуги клиентам, занимающимся торговлей цифровыми активами. В то время Федеральная резервная система также отменила директиву 2022 года, требующую от банков заранее уведомлять о деятельности с криптоактивами.
FinTax краткий обзор
Содержимое заявления: шесть основных рисков банковского крипто-стража
Совместное заявление перечисляет ряд действующих законов, нормативных актов, руководящих принципов и принципов управления рисками, связанных с предоставлением услуг по хранению криптоактивов, с акцентом на различные риски управления, юридические и комплаенс-риски и описывает соответствующие меры по их смягчению. Заявление разделено на шесть частей:
(1) Общие рекомендации по управлению рисками: банковские учреждения должны учитывать потенциальные риски перед предоставлением услуг по хранению криптоактивов. Эффективная оценка рисков должна охватывать основные финансовые риски банковского учреждения, способность понимать классы активов, способность обеспечивать сильную контрольную среду, планы действий в чрезвычайных ситуациях, а также необходимую для сотрудников знание о хранении криптоактивов, чтобы предоставлять услуги безопасным и надежным образом. Кроме того, банки, предоставляющие услуги по хранению криптоактивов, также должны учитывать постоянно меняющиеся характеристики рынка криптоактивов, создавая рамки управления рисками, способные адекватно адаптироваться к соответствующим изменениям.
(2) Управление криптографическими ключами: потеря или утечка криптографического ключа или другой конфиденциальной информации является одним из основных рисков хранения криптоактивов. Банковские учреждения должны иметь контроль над криптоактивами, то есть разумно доказывать, что никакая другая сторона не может получить информацию, достаточную для перевода криптоактивов за пределы контроля банковского учреждения. Такие стандарты контроля также должны применяться к вторичным хранителям банковских учреждений. Кроме того, банковские учреждения должны рассмотреть, как безопасно генерировать криптографические ключи, разработать план действий на случай потери или утечки ключей и сделать свою кибербезопасность приоритетом в управлении рисками.
(3) Другие аспекты управления рисками: различные типы криптоактивов требуют различных решений для управления ключами, или могут возникнуть требования к программному или аппаратному обеспечению, с которыми банк не имеет опыта или возможностей. Потенциальные риски, связанные с различными моделями аккаунтов, также могут различаться. Поэтому банковские учреждения, следуя стандартным принципам управления рисками хранения, также должны адаптироваться в зависимости от предоставляемых конкретных услуг хранения.
(4) Правовые и комплаенс-риски: во-первых, как и в случае с другими банковскими операциями, деятельность по хранению криптоактивов должна соответствовать требованиям Закона о банковской тайне (BSA), антимонопольному законодательству (AML), борьбе с финансированием терроризма (CFT) и требованиям Управления контроля за иностранными активами (OFAC). Во-вторых, изменения в нормативной среде по криптоактивам могут привести к высоким рискам несоответствия, и банки должны убедиться, что соответствующая деятельность соответствует всем применимым законам и нормативным актам. Наконец, клиенты могут неправильно понимать роль банковских учреждений в соглашениях о хранении, что создает риски, и это требует от банков предоставления клиентам ясной, точной и своевременной информации о своих действиях по хранению, чтобы снизить такие риски, в то время как банковские учреждения также должны соблюдать применимые требования к ведению записей и отчетности.
(5) Управление рисками третьих сторон: «Риски третьих сторон» относятся к рискам, возникающим от субкастодианов или других поставщиков услуг (таких как поставщики технологий, организации по управлению наличностью), с которыми сотрудничает банковская организация. Банковская организация несет ответственность за действия своих субкастодианов в соответствии с условиями и положениями, поэтому банк должен провести тщательную проверку, включая оценку решений по управлению ключами субкастодиана, его соблюдение принципов управления рисками хранения, способы обращения с активами клиентов в случае банкротства или операционного сбоя, а также соответствие его управления рисками и ведения документации. Что касается других поставщиков услуг, банк должен взвесить риски приобретения программного или аппаратного обеспечения третьей стороны, а также риски обслуживания такого программного или аппаратного обеспечения в качестве услуги.
(6) Требования к аудиту: Аудиторские процедуры имеют решающее значение для эффективного управления рисками и внутреннего контроля. Поэтому аудиторские процедуры банковских учреждений должны надлежащим образом охватывать услуги по хранению криптоактивов (включая управление рисками третьих лиц), сосредотачиваясь на специфических рисках хранения криптоактивов, таких как генерация, хранение и удаление ключей, передача и расчет криптоактивов, достаточность соответствующих информационных технологий и оценка способности сотрудников в области идентификации и контроля рисков криптоактивов. Если у банковского учреждения отсутствуют аудиторские знания, следует привлечь соответствующую независимую третью сторону для проведения аудита.
Политический фон: Трамп продвигает реформу регулирования криптовалюты
С момента второго избрания Трампа, отношение правительства США к криптоактивам претерпело значительные изменения, и данное совместное заявление было опубликовано на этом фоне. В последние несколько месяцев несколько банковских регуляторов США предприняли ряд действий, отозвав различные разъяснительные письма и регулирующие заявления, касающиеся криптоактивов, которые были сделаны в эпоху Байдена. Одним из значительных шагов стало исключение оценки «репутационных рисков» из регуляторного процесса и замена этой неопределенной категории более конкретными категориями финансовых рисков. Этот шаг эффективно предотвратил давление со стороны регулирующих органов на банки, из-за чего они не хотели предоставлять услуги компаниям, работающим с криптоактивами, что помогло устранить реальные опасения банков относительно предоставления услуг спорным отраслям, таким как криптоактивы.
Другой важной мерой является отмена требования предварительного уведомления о participation в деятельности, связанной с криптоактивами. Согласно предыдущей политике, банки должны были получать письменное «согласие» от регуляторов перед тем, как участвовать в деятельности, связанной с криптоактивами. Теперь криптоактивные операции банков не требуют выполнения этой процедуры, а контролируются через обычные регуляторные процедуры.
Кроме того, регулирующие органы банков вновь восстановили ранее противоречивую политику регулирования с концепцией управления администрации Байдена, такие как OCC снова позволяет своим регулируемым субъектам покупать и продавать криптоактивы под управлением по указанию клиентов, а также позволяет им передавать хранение и услуги исполнения третьим лицам при условии, что третьи лица могут надлежащим образом управлять рисками.
После прихода Трампа к власти, он изменил предшествующие рекомендации правительства США, призывающие банки быть осторожными в области криптовалют, и внедрил всеобъемлющую реформу регулирования криптоактивов. Это стало выполнением его политических обязательств и важным шагом к превращению США в мировую «столицу криптовалют», а также стимулом для инновационного развития экономики США. Опубликованное совместное заявление является частью реформы регулирования криптоактивов в США и знаменует собой начало отказа правительства США от ряда регулирующих политик, сосредоточенных на правоприменении, с целью высвобождения рыночной активности. Теперь правительство начинает направлять банки и другие субъекты на соблюдение правил, безопасность и устойчивое участие в деятельности с криптоактивами через детализацию регулирующих норм и усиление бизнес-направлений, поддерживая инновационное развитие криптоиндустрии. В будущем, возможно, будет опубликовано больше дружественных к криптовалютам заявлений.
Значение и перспективы: будущее регулирования банковского криптокастодиана
В целом, данное заявление обсуждает, как действующие законы, нормы и принципы управления рисками применяются к хранению криптоактивов, с целью предоставления рекомендаций банкам, которые предоставляют или рассматривают возможность предоставления услуг по хранению криптоактивов. Оно отражает более свободную регуляторную среду, но все же подчеркивает, что банки должны строго контролировать риски в деятельности по хранению криптоактивов, соблюдать основные принципы безопасности, надежности и защиты потребителей, что демонстрирует минимальные требования к регулированию со стороны американских банковских надзорных органов в отношении криптоиндустрии.
Для банковских учреждений, которые занимаются или рассматривают возможность заниматься хранением криптоактивов, с одной стороны, заявление предоставляет возможности для входа в сферу хранения криптоактивов для банковских учреждений, которые обладают соответствующими способностями управления рисками и完善治理结构, что открывает новые возможности. С другой стороны, заявление также предоставляет конкретные рекомендации по вопросам управления рисками для банковских учреждений, которые уже занимаются хранением криптоактивов, и регуляторы по-прежнему будут уделять особое внимание соблюдению норм и безопасности на всех этапах, включая операции, юридические и финансовые аспекты. Согласно заявлению, банковские учреждения могут потребоваться внести определенные корректировки в правила продуктов и внутренние политики и процедуры, чтобы отразить уникальные риски и обязательства по соблюдению норм, связанные с хранением криптоактивов, такие как усовершенствование протоколов кибербезопасности, систем управления ключами и регулярное проведение тестов на безопасность.
Следует отметить, что, несмотря на то, что заявление предоставляет определенную ясность, в контексте реформы регулирования криптовалют со стороны правительства, регулирующая и правовая среда на федеральном и州овом уровнях по-прежнему остается неопределенной, и соблюдение всех элементов заявления может не полностью соответствовать требованиям регулирования. Банкам и различным регулирующим органам необходимо продолжать поддерживать постоянный диалог и вести учет соблюдения требований, чтобы быть готовыми к строгому регулирующему контролю.
С более долгосрочной перспективы уточнение правил регулирования криптокастодии в США может привлечь больше компаний по криптоактивам обратно или в США и способствовать инновационному развитию блокчейн-индустрии в США. По мере углубления участия традиционных финансовых учреждений в области криптоактивов, такие связанные услуги, как кастодиальные услуги для криптоактивов, будут включены в существующую регуляторную рамку, и финансовая деятельность, связанная с криптоактивами, будет процветать в более безопасной и структурированной среде.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Регулирование шифрования в США снова продвигается: банковский надзор выпустил инструкции по соучастнику шифрованных активов
Автор: FinTax
Обзор новостей
Согласно сообщениям, 14 июля 2025 года Федеральная резервная система, Федеральная корпорация страхования депозитов (FDIC) и Управление контролера валюты (OCC) выпустили совместное заявление (далее – «заявление»), в котором даются рекомендации банкам о том, как предоставлять клиентам услуги по хранению криптоактивов. Это последний шаг регуляторов эпохи Трампа в оценке того, как традиционные кредитные учреждения должны участвовать в бизнесе цифровых активов. В заявлении говорится, что банки, рассматривающие возможность предоставления услуг хранения криптоактивов, должны учитывать постоянно меняющиеся характеристики крипторынка, включая технологии, стоящие за криптоактивами, и должны внедрить такую систему управления рисками, которая сможет адекватно адаптироваться к соответствующим рискам.
Ранее в апреле регуляторы отозвали свои предыдущие рекомендации относительно рисков в криптоиндустрии, что позволило кредитным учреждениям более свободно предлагать продукты и услуги клиентам, занимающимся торговлей цифровыми активами. В то время Федеральная резервная система также отменила директиву 2022 года, требующую от банков заранее уведомлять о деятельности с криптоактивами.
FinTax краткий обзор
Совместное заявление перечисляет ряд действующих законов, нормативных актов, руководящих принципов и принципов управления рисками, связанных с предоставлением услуг по хранению криптоактивов, с акцентом на различные риски управления, юридические и комплаенс-риски и описывает соответствующие меры по их смягчению. Заявление разделено на шесть частей:
(1) Общие рекомендации по управлению рисками: банковские учреждения должны учитывать потенциальные риски перед предоставлением услуг по хранению криптоактивов. Эффективная оценка рисков должна охватывать основные финансовые риски банковского учреждения, способность понимать классы активов, способность обеспечивать сильную контрольную среду, планы действий в чрезвычайных ситуациях, а также необходимую для сотрудников знание о хранении криптоактивов, чтобы предоставлять услуги безопасным и надежным образом. Кроме того, банки, предоставляющие услуги по хранению криптоактивов, также должны учитывать постоянно меняющиеся характеристики рынка криптоактивов, создавая рамки управления рисками, способные адекватно адаптироваться к соответствующим изменениям.
(2) Управление криптографическими ключами: потеря или утечка криптографического ключа или другой конфиденциальной информации является одним из основных рисков хранения криптоактивов. Банковские учреждения должны иметь контроль над криптоактивами, то есть разумно доказывать, что никакая другая сторона не может получить информацию, достаточную для перевода криптоактивов за пределы контроля банковского учреждения. Такие стандарты контроля также должны применяться к вторичным хранителям банковских учреждений. Кроме того, банковские учреждения должны рассмотреть, как безопасно генерировать криптографические ключи, разработать план действий на случай потери или утечки ключей и сделать свою кибербезопасность приоритетом в управлении рисками.
(3) Другие аспекты управления рисками: различные типы криптоактивов требуют различных решений для управления ключами, или могут возникнуть требования к программному или аппаратному обеспечению, с которыми банк не имеет опыта или возможностей. Потенциальные риски, связанные с различными моделями аккаунтов, также могут различаться. Поэтому банковские учреждения, следуя стандартным принципам управления рисками хранения, также должны адаптироваться в зависимости от предоставляемых конкретных услуг хранения.
(4) Правовые и комплаенс-риски: во-первых, как и в случае с другими банковскими операциями, деятельность по хранению криптоактивов должна соответствовать требованиям Закона о банковской тайне (BSA), антимонопольному законодательству (AML), борьбе с финансированием терроризма (CFT) и требованиям Управления контроля за иностранными активами (OFAC). Во-вторых, изменения в нормативной среде по криптоактивам могут привести к высоким рискам несоответствия, и банки должны убедиться, что соответствующая деятельность соответствует всем применимым законам и нормативным актам. Наконец, клиенты могут неправильно понимать роль банковских учреждений в соглашениях о хранении, что создает риски, и это требует от банков предоставления клиентам ясной, точной и своевременной информации о своих действиях по хранению, чтобы снизить такие риски, в то время как банковские учреждения также должны соблюдать применимые требования к ведению записей и отчетности.
(5) Управление рисками третьих сторон: «Риски третьих сторон» относятся к рискам, возникающим от субкастодианов или других поставщиков услуг (таких как поставщики технологий, организации по управлению наличностью), с которыми сотрудничает банковская организация. Банковская организация несет ответственность за действия своих субкастодианов в соответствии с условиями и положениями, поэтому банк должен провести тщательную проверку, включая оценку решений по управлению ключами субкастодиана, его соблюдение принципов управления рисками хранения, способы обращения с активами клиентов в случае банкротства или операционного сбоя, а также соответствие его управления рисками и ведения документации. Что касается других поставщиков услуг, банк должен взвесить риски приобретения программного или аппаратного обеспечения третьей стороны, а также риски обслуживания такого программного или аппаратного обеспечения в качестве услуги.
(6) Требования к аудиту: Аудиторские процедуры имеют решающее значение для эффективного управления рисками и внутреннего контроля. Поэтому аудиторские процедуры банковских учреждений должны надлежащим образом охватывать услуги по хранению криптоактивов (включая управление рисками третьих лиц), сосредотачиваясь на специфических рисках хранения криптоактивов, таких как генерация, хранение и удаление ключей, передача и расчет криптоактивов, достаточность соответствующих информационных технологий и оценка способности сотрудников в области идентификации и контроля рисков криптоактивов. Если у банковского учреждения отсутствуют аудиторские знания, следует привлечь соответствующую независимую третью сторону для проведения аудита.
С момента второго избрания Трампа, отношение правительства США к криптоактивам претерпело значительные изменения, и данное совместное заявление было опубликовано на этом фоне. В последние несколько месяцев несколько банковских регуляторов США предприняли ряд действий, отозвав различные разъяснительные письма и регулирующие заявления, касающиеся криптоактивов, которые были сделаны в эпоху Байдена. Одним из значительных шагов стало исключение оценки «репутационных рисков» из регуляторного процесса и замена этой неопределенной категории более конкретными категориями финансовых рисков. Этот шаг эффективно предотвратил давление со стороны регулирующих органов на банки, из-за чего они не хотели предоставлять услуги компаниям, работающим с криптоактивами, что помогло устранить реальные опасения банков относительно предоставления услуг спорным отраслям, таким как криптоактивы.
Другой важной мерой является отмена требования предварительного уведомления о participation в деятельности, связанной с криптоактивами. Согласно предыдущей политике, банки должны были получать письменное «согласие» от регуляторов перед тем, как участвовать в деятельности, связанной с криптоактивами. Теперь криптоактивные операции банков не требуют выполнения этой процедуры, а контролируются через обычные регуляторные процедуры.
Кроме того, регулирующие органы банков вновь восстановили ранее противоречивую политику регулирования с концепцией управления администрации Байдена, такие как OCC снова позволяет своим регулируемым субъектам покупать и продавать криптоактивы под управлением по указанию клиентов, а также позволяет им передавать хранение и услуги исполнения третьим лицам при условии, что третьи лица могут надлежащим образом управлять рисками.
После прихода Трампа к власти, он изменил предшествующие рекомендации правительства США, призывающие банки быть осторожными в области криптовалют, и внедрил всеобъемлющую реформу регулирования криптоактивов. Это стало выполнением его политических обязательств и важным шагом к превращению США в мировую «столицу криптовалют», а также стимулом для инновационного развития экономики США. Опубликованное совместное заявление является частью реформы регулирования криптоактивов в США и знаменует собой начало отказа правительства США от ряда регулирующих политик, сосредоточенных на правоприменении, с целью высвобождения рыночной активности. Теперь правительство начинает направлять банки и другие субъекты на соблюдение правил, безопасность и устойчивое участие в деятельности с криптоактивами через детализацию регулирующих норм и усиление бизнес-направлений, поддерживая инновационное развитие криптоиндустрии. В будущем, возможно, будет опубликовано больше дружественных к криптовалютам заявлений.
В целом, данное заявление обсуждает, как действующие законы, нормы и принципы управления рисками применяются к хранению криптоактивов, с целью предоставления рекомендаций банкам, которые предоставляют или рассматривают возможность предоставления услуг по хранению криптоактивов. Оно отражает более свободную регуляторную среду, но все же подчеркивает, что банки должны строго контролировать риски в деятельности по хранению криптоактивов, соблюдать основные принципы безопасности, надежности и защиты потребителей, что демонстрирует минимальные требования к регулированию со стороны американских банковских надзорных органов в отношении криптоиндустрии.
Для банковских учреждений, которые занимаются или рассматривают возможность заниматься хранением криптоактивов, с одной стороны, заявление предоставляет возможности для входа в сферу хранения криптоактивов для банковских учреждений, которые обладают соответствующими способностями управления рисками и完善治理结构, что открывает новые возможности. С другой стороны, заявление также предоставляет конкретные рекомендации по вопросам управления рисками для банковских учреждений, которые уже занимаются хранением криптоактивов, и регуляторы по-прежнему будут уделять особое внимание соблюдению норм и безопасности на всех этапах, включая операции, юридические и финансовые аспекты. Согласно заявлению, банковские учреждения могут потребоваться внести определенные корректировки в правила продуктов и внутренние политики и процедуры, чтобы отразить уникальные риски и обязательства по соблюдению норм, связанные с хранением криптоактивов, такие как усовершенствование протоколов кибербезопасности, систем управления ключами и регулярное проведение тестов на безопасность.
Следует отметить, что, несмотря на то, что заявление предоставляет определенную ясность, в контексте реформы регулирования криптовалют со стороны правительства, регулирующая и правовая среда на федеральном и州овом уровнях по-прежнему остается неопределенной, и соблюдение всех элементов заявления может не полностью соответствовать требованиям регулирования. Банкам и различным регулирующим органам необходимо продолжать поддерживать постоянный диалог и вести учет соблюдения требований, чтобы быть готовыми к строгому регулирующему контролю.
С более долгосрочной перспективы уточнение правил регулирования криптокастодии в США может привлечь больше компаний по криптоактивам обратно или в США и способствовать инновационному развитию блокчейн-индустрии в США. По мере углубления участия традиционных финансовых учреждений в области криптоактивов, такие связанные услуги, как кастодиальные услуги для криптоактивов, будут включены в существующую регуляторную рамку, и финансовая деятельность, связанная с криптоактивами, будет процветать в более безопасной и структурированной среде.