Новая тенденция инвестирования в DAO: сочетание фондовой модели и ИИ

В последнее время Investment DAO вновь привлекло внимание рынка. Эта модель децентрализованного хедж-фонда предоставляет менеджерам фондов новый инструмент для сбора средств, собирая капитал, генерируя доход и возвращая прибыль держателям токенов. Хотя концепция не является новой, в текущем цикле AI и Meme стали мейнстримом инвестиций, что вдохнуло в нее новую жизнь.

В настоящее время этот всплеск постепенно переходит с Solana на блокчейн Base. Далее будут подробно рассмотрены два代表性 проекта daos.world и VaderAI fun, а также обсуждены их операционные модели и технические особенности.

daos.world

daos.world как агрегированный рынок для Investment DAO, его процесс работы следующий:

1. Менеджер DAO объявляет о сборе средств в ETH
2. Участники белого списка покупают доли фонда на стадии предпродажи.
3. После завершения предварительной продажи будет создан токен DAO, который будет распределен среди спонсоров и ликвидити-пула.
4. Управляющий фондом проводит инвестиционные сделки на Base
5. При истечении срока фонда, сборщик средств получает доход или несет убытки в зависимости от доли владения.

Способы получения прибыли для каждого персонажа:

• Управляющий фондом: получает торговую комиссию и долю от прибыли
• Краудфандер: фонд получает доход по истечении срока, или заранее торгует токенами DAO
• Поставщик ликвидности: получает торговую комиссию

С технической точки зрения, daos.world устанавливает начальную цену пула Uniswap, чтобы гарантировать, что активы не будут ниже суммы, собранной при сборе средств. Также осуществляется строгая KYC и многофакторная подпись для предотвращения риска rug pull.

В отличие от daos.fun, daos.world имеет относительно простые функции, но также акцентирует внимание на прозрачности. Небольшие различия включают выбор публичной цепочки, распределение токенов, структуру сборов и т.д.

VaderAI весело

VaderAI fun является частью экосистемы Virtuals, проекта AI-агентов на базе, сосредоточенного на вертикальной нише управления AI Investment DAO.

Выпущены три фонда DAO, каждый из которых ориентирован на AI Agent с различной рыночной капитализацией:

• Микрокапитализация: $100 000-$2 млн
• Малые капитализации: 2 миллиона - 10 миллионов долларов США
• Средняя капитализация: 10 миллионов - 1 миллиард долларов

Инвестиционная стратегия выполняется AI-агентом, устанавливаются четкие инвестиционные рамки, частота ребалансировки, ограничения по позиции и т.д.

DAO делится на два типа:

• Пассивный: управляется VaderAI, взимается 0,5% комиссия за управление
• Активный: управляется вручную, взимается 0-20% комиссия за производительность

Участие в процессе:

1. Ставьте $VADER для участия в DAO
2. Используйте $VIRTUAL в качестве инвестиционной валюты
3. Сохраняйте 10-20% $VADER в качестве ликвидного резерва
4. Доход распределяется в форме $VADER

Ставка $VADER дает право на получение вознаграждений в виде управленческих и эффективных сборов.

Особенности и риски Investment DAO

Инвестиционный DAO направлен на демократизацию инвестиций, но все еще существуют некоторые риски:

1. Чрезмерная зависимость от менеджеров фондов, существует риск rug pull.
2. Соотношение рыночной капитализации и чистой стоимости фонда слишком высоко, спекулятивная атмосфера ярко выражена.
3. Высокий порог участия для розничных инвесторов

Тем не менее, новая механика получения белого списка для стейкинга может повысить прозрачность.

Заключение

С ростом AI-нарративов Investment DAO получает новые возможности:

1. В ближайшее время появятся проекты Launchpad для различных публичных цепей.
2. Инвестиционные DAO, сосредоточенные на вертикальных направлениях, становятся трендом

Будущее развитие заслуживает постоянного внимания.