Recentemente, tive a sorte de ter uma conversa profunda com Sam do SBank de Wall Street, da qual obtive valiosas percepções. Através deste diálogo, ganhei uma compreensão mais profunda sobre as operações dos investidores de Wall Street no mercado de Ativos de criptografia. Embora suas estratégias pareçam complexas, na verdade podem ser resumidas em três aspectos principais.

Primeiro, a conformidade é frequentemente utilizada como uma ferramenta de manipulação do mercado. Esses investidores costumam usar como desculpa os riscos regulatórios e a falta de transparência na garantia para influenciar o sentimento do mercado, levando os investidores de varejo a venderem em pânico. No entanto, eles secretamente adquirem uma grande quantidade de fichas por meio de vários canais. Uma vez acumulado o suficiente, eles mudam repentinamente de posição, apoiando políticas relacionadas, impulsionando assim o aumento dos preços.

Em segundo lugar, eles são bons em aproveitar a liquidez do mercado. Ao observar a taxa de financiamento dos contratos perpétuos, pode-se perceber que muitas vezes surgem valores negativos antes de uma grande alta. Isso acontece porque as instituições abrem posições vendidas para induzir os investidores de varejo a seguir a tendência, e então, após o colapso das posições vendidas, sobem rapidamente. Essa operação torna difícil para os investidores de varejo entenderem a direção, enquanto as instituições conseguem lucrar com isso.

Terceiro, o poder da narrativa foi plenamente utilizado. Recentemente, as instituições financeiras tradicionais começaram a associar ativos de criptografia, especialmente o Ethereum, a ativos do mundo real (RWA). Esta prática visa atrair capital tradicional para o mercado de criptografia, potencialmente impulsionando o preço das moedas.

Vale a pena notar que alguns indicadores de mercado podem prever mudanças no mercado:
1. Variação da taxa de desconto do Gray Scale ETHE
2. O volume de destruição de ETH excede o volume emitido
3. Comportamento de transferência de ETH de endereços de grandes detentores

Esses investidores institucionais costumam agir lentamente ao acumular, mas extremamente rapidamente ao vender. Portanto, para lucrar neste mercado, a chave é manter-se alerta durante o período de acumulação e tomar decisões oportunas.

Em geral, compreender estas estratégias pode ajudar os investidores a entender melhor as tendências do mercado, mas ao mesmo tempo, é importante reconhecer que o mercado de Ativos de criptografia ainda apresenta altos riscos, e as decisões de investimento devem ser tomadas com cautela.